Actifs chiffrés oubliés : le volume de transactions quotidiennes de plus de 5 000 tokens ne représente que 2 % du marché

La « loi 20-8 » est également connue sous le nom de « loi sur la minorité clé », et le plus important est souvent la minorité de 20 %. Dans le marché crypté, l'effet "monopole" de cette tête est plus évident.

Selon les données recueillies par CoinMarketCap le 25 février, il existe actuellement 5 146 crypto-monnaies dans le monde, avec une valeur marchande totale de plus de 260 milliards de dollars américains et un volume de transactions nominal sur 24 heures de 166,9 milliards de dollars américains. Parmi eux, la capitalisation boursière totale et le volume total des transactions quotidiennes des 10 principales crypto-monnaies par capitalisation boursière représentaient plus de 85 %. En d'autres termes, environ 0,2% des crypto-monnaies ont déjà maîtrisé plus de 80% de parts de marché.

Dans un marché hautement concentré, les praticiens et les investisseurs se concentrent toujours sur ces actifs de premier plan, tout en ignorant le plus grand nombre d'actifs à longue traîne. De nombreux actifs à long terme sont sur le point de disparaître ou même "morts" en raison du manque de bourses cotées, du faible volume des transactions et de la faible liquidité.

À l'origine, il s'agissait d'un phénomène naturel dans un marché concurrentiel, mais le récent incident d'arbitrage DeFi Lego a révélé les risques potentiels des actifs à faible liquidité, ce qui a rendu nécessaire de réexaminer le statu quo des actifs à faible liquidité.

Plus de 5 000 actifs à longue traîne ne représentent que 2,08 % du volume quotidien des transactions

Selon les statistiques de CoinMarketCap, le 25 février, la valeur marchande totale du marché mondial des crypto-monnaies était d'environ 269,366 milliards de dollars américains, et le volume des transactions quotidiennes était d'environ 166,907 milliards de dollars américains. PAData a compté la capitalisation boursière et le volume des transactions des 500 principales crypto-monnaies par capitalisation boursière ce jour-là. Les résultats montrent que Bitcoin, la plus grande capitalisation boursière, représente 62,30 % de la capitalisation boursière totale des crypto-monnaies, et son volume de négociation représente 26,08 %. % du volume total des échanges. Si les 30 principales crypto-monnaies par valeur marchande sont considérées comme les principaux actifs, alors la valeur marchande des principaux actifs représente 92,68 % de la valeur marchande totale et le volume des transactions représente 95,17 % du volume total des transactions.

Coinbase mettra à jour les conditions d'utilisation pour protéger les clients de détail : Selon les informations du 11 mai, Coinbase (COIN.O) mettra à jour les conditions d'utilisation pour protéger les clients de détail. (Golden Ten) [2022/5/11 3:06:18]

De plus, qu'il s'agisse de la proportion de la capitalisation boursière ou de la proportion du volume des transactions, la tendance à la baisse marginale avec le classement de la capitalisation boursière est plus évidente. La valeur de marché des actifs de taille classés au 31e rang sur 100 en valeur de marché ne représentait que 6,16 % de la valeur de marché et le volume des transactions ne représentait que 5,47 %, ce qui est loin derrière les principaux actifs, mais toujours devant les actifs à longue traîne. après la valeur marchande de 100.

Selon les statistiques, la capitalisation boursière des actifs à longue traîne classés après le top 100 représentait environ 4,59%, tandis que le volume des transactions ne représentait que 2,08%, le nombre de ces actifs atteignant 5 046.

Petit volume de transactions et liquidité insuffisante sont les principaux problèmes de ces actifs de longue traîne, et c'est aussi l'une des principales raisons pour lesquelles le site de crowdsourcing Dead Coins juge le jeton comme "mort". les jetons continuent de rester à un niveau extrêmement bas, des problèmes tels que la désertion de sites Web et les temps d'arrêt des nœuds apparaîtront également les uns après les autres.

La scène de démonstration de l'application numérique du renminbi dans la zone d'agglomération de Shanghai-Suzhou est officiellement lancée : Jinse Finance News, il y a quelques jours, la scène de démonstration de l'application numérique du renminbi dans la zone d'agglomération de Shanghai-Soviétique dans le district de Dafeng a été officiellement lancée. important.

Selon des rapports, par rapport à d'autres méthodes de paiement numériques, le renminbi numérique peut transférer de la valeur sans dépendre de comptes bancaires, et le paiement peut également être réalisé dans un environnement hors réseau. Il s'agit d'une nouvelle forme de monnaie pour l'avenir. (Nouvelles NetEase) [2022/5/6 2:54:33]

À l'heure actuelle, Dead Coins a collecté 1 867 "pièces mortes". Après un nettoyage préliminaire (suppression des données en double ou anormales), PAData a constaté qu'il y avait 947 pièces mortes, ce qui représente environ 20 % des actifs à longue traîne.

40% des paires de trading sur les bourses centralisées ont un volume de trading quotidien inférieur à 10 000 $

Combien y a-t-il d'actifs à longue traîne sur les bourses centralisées ? Quel est le volume d'échange de ces actifs à longue traîne ?

PAData compte l'état actuel de la liquidité des macro-actifs de cinq bourses à volume de transactions élevé, à savoir Binance, Bitfinex, Coinbase, Huobi et Kraken.

Du point de vue du nombre de devises en circulation et du nombre de paires de trading, Binance et Huobi ont une plus grande circulation d'actifs. Binance a répertorié 194 jetons et ouvert 637 paires de négociation, et Huobi a répertorié 227 jetons et ouvert 558 paires de négociation. Le nombre d'actifs cotés sur Coinbase et Kraken est beaucoup plus petit.Les deux bourses ont répertorié respectivement 25 et 32 ​​actifs et ont ouvert 58 paires de négociation et 131 paires de négociation.

La marque de télévision de Hisense, Vidda, lancera un NFT commun avec Nationstar Aerospace : Le 17 avril, la marque de télévision de Hisense, Vidda, a annoncé via son Weibo officiel qu'elle lancerait bientôt un NFT commun avec Nationstar Aerospace. Selon les informations de l'affiche, le NFT annoncera les règles détaillées du jeu le 19 avril et il sera officiellement publié le 20 avril. [2022/4/17 14:29:14]

Après de nouvelles statistiques, on constate que parmi ces actifs circulants, les actifs longs constituent en fait l'essentiel de la macro-liquidité de la bourse. Binance, Bitfinex et Huobi, qui ont un grand nombre de devises cotées, ont tous un grand nombre d'actifs à longue traîne en circulation.Le nombre d'actifs à longue traîne des trois bourses a atteint 123, 109 et 156, ce qui représente 63,40 %, 78,98 % et 68,72 %.

De manière générale, il est actuellement très pratique de négocier des jetons sur des bourses centralisées, car les paires de négociation ouvertes par les bourses sont déjà très étendues et, en raison du chevauchement des actifs, les investisseurs peuvent choisir des actifs négociés en bourse. Au total, 30,14 % des actifs répertoriés sur Binance, Bitfinex, Coinbase, Huobi et Kraken se chevauchent, et 23,10 % des paires de trading répertoriées se chevauchent.

Le protocole Shinobi du protocole de solution de confidentialité sans confiance Bitcoin ouvre le test public bêta: Selon les informations du 23 janvier, selon le tweet officiel du protocole de solution de confidentialité sans confiance Bitcoin Shinobi, le projet est entré dans la phase de test public bêta. Le protocole Shinobi ne détient pas la garde des fonds des utilisateurs. Et fournissez une solution pour empaqueter BTC et l'appliquer au champ Defi sans nécessiter un administrateur centralisé spécifique. [2022/1/24 9:08:35]

Du point de vue du volume des échanges, 40,53 % des 1 753 paires de paires de négociation dans les cinq bourses ont un volume de négociation quotidien inférieur à 10 000 USD (hors NULL). Parmi elles, les paires de négociation impliquant des actifs à longue traîne représentaient le vaste majorité.

Par exemple, 208 des paires de négociation avec un volume de négociation inférieur à 10 000 $ sur Bitfinex impliquent des actifs à longue traîne, ce qui représente 74,02 % de toutes les paires de négociation inférieures à 10 000 $. La valeur de Huobi est également relativement élevée, atteignant 78,90 %.

Les actifs à longue traîne soutiennent la « façade » des indicateurs macro de liquidité de la bourse, mais le volume de transactions atone prouve que la taille actuelle du marché ne peut pas soutenir cette « façade ».

JGN ouvrira un pool d'extraction de liquidités chez Trader Joe: Selon les nouvelles officielles, JGN ouvrira un pool d'extraction de liquidités chez Trader Joe, engageant JGN-AVAX à gagner Joe. Le trader Joe a actuellement ouvert le pool de trading JGN - AVAX et ajouté des liquidités pour le trading JGN ou AVAX.

Trader Joe est une plateforme de trading décentralisée sur le réseau Avalanche (AVAX), qui combine les services DEX avec les prêts et fournit des transactions à effet de levier.

JGN est un projet Metaverse NFT 2.0 avec infrastructure DeFi. Sa filiale JGNnft est un échange NFT + DEFI axé sur la communauté BSC.À l'heure actuelle, JGN a obtenu Goldman Sachs Group (Canada), Australia SFIP Fund, Binance "Seed Fund", SoftBank Group (UK), AVAX "AVATAR Fund" et de nombreux autres investissements stratégiques des institutions. [2022/1/7 8:31:29]

Seuls 50 actifs ont un volume de transactions quotidien de plus de 10 000 $ sur DEX

L'échange décentralisé (DEX) est principalement ancré dans la chaîne publique Ethereum, et les actifs qui y circulent sont principalement des jetons ERC20 et Ethereum. PAData compte la liquidité macro de cinq DEX avec un volume de transactions important, à savoir Bancor, IDEX, Kyber, Oasis DEX et Uniswap. Parmi elles, les devises d'Uniswap et d'IDEX ont une meilleure liquidité, avec respectivement 247 et 245 jetons répertoriés, et 410 types et 250 paires de trading ouvertes. Uniswap adopte le modèle de tenue de marché de pool de fonds. En théorie, tant qu'il y a une certaine quantité de réserves de capital, les actifs peuvent être échangés, de sorte que la disponibilité et la commodité des transactions d'actifs seront meilleures que le modèle de tenue de marché correspondant aux commandes en attente. .

En examinant plus en détail le chevauchement des actifs entre les différentes bourses, on constate que l'étendue actuelle des actifs en circulation DEX s'est considérablement développée par rapport à la mi-2019. À l'heure actuelle, le taux de chevauchement des jetons en circulation des cinq échanges est d'environ 23,92 %. Lorsque PAData a établi des statistiques sur un éventail plus large de 10 échanges en août 2019, cette valeur n'était que d'environ 5,7 % (voir "DEX Breakout War : A quelques mots sur la liquidité des actifs et la base d'utilisateurs". Le taux de chevauchement des paires de trading est un peu plus faible. Il y a actuellement 835 paires de paires de trading en circulation sur 5 bourses, dont 147 paires se chevauchent, avec un taux de chevauchement de 17,60 %. signifie que les utilisateurs utilisent maintenant DEX Le salon est beaucoup plus pratique qu'il y a six mois.

Selon le volume de trading quotidien de 75 actifs selon les statistiques d'Alethio, le jeton avec le plus grand volume de trading parmi tous les DEX d'Ethereum est DAI.Le volume de trading quotidien a également dépassé 1 million, soit environ 1 039 900 dollars américains. En outre, 17 actifs tels que MKR, LINK, WETH, ETH, USDT, sETH, SAI, REP et WBTC ont un volume de transactions quotidien de plus de 100 000 dollars américains. Le nombre d'actifs avec un volume de transactions supérieur à 10 000 $ est de 50, et l'actif avec le volume de transactions le plus bas est l'ADN, qui est inférieur à 3 500 $. De plus, il y a relativement peu de traders d'actifs avec un volume de trading inférieur à 10 000 $, et la plupart d'entre eux comptent moins de 10 personnes.

On peut supposer que bien que DEX ait des actifs relativement abondants en circulation, comme les bourses centralisées, il existe également des actifs plus longs à faible circulation.

Du point de vue des paires de trading, 83,47% des paires de trading avaient un volume de trading quotidien inférieur à 10 000 USD, seulement 2,51% avaient un volume de trading quotidien supérieur à 100 000 USD et seulement 0,36% avaient un volume de trading quotidien supérieur à 1 million de dollars américains.

De ce point de vue, le volume de transactions de l'ensemble du DEX est encore faible, et les actifs à faible liquidité représentent la majorité, et les transactions sont principalement concentrées sur des actifs individuels, tels que DAI, cUSDC, KNC, MKR et LINK avec plusieurs Scénarios d'application DeFi.

Selon les statistiques de zumzoom, le plus grand DEX Uniswap dispose actuellement d'un pool de fonds total de plus de 28 millions, soit environ 1/77 des actifs Bitcoin de la chaîne Binance. Au cours des trois derniers mois, les pools de capitaux de sETH et MKR ont représenté une proportion relativement élevée, atteignant une moyenne de 32,74% et 15,08% respectivement.

Le pool de fonds WBTC utilisé par les attaquants dans les incidents d'arbitrage Lego de Compound, dydx, Kyber, Uniswap et bZx ne représentait que 2,53 %, soit environ 674 000 $. Cependant, la taille de ce pool de capitaux n'est pas petite à Uniswap, se classant 11e et appartenant à une échelle moyenne. Si des actifs de cette taille peuvent être facilement piratés par des attaquants, la gamme d'actifs potentiellement risqués dans DEX couvrira la grande majorité des actifs.

La combinaison Lego entre les applications peut en effet insuffler une nouvelle vitalité à DeFi, mais les risques que l'échelle des actifs et la liquidité réelle peuvent apporter à l'innovation des produits doivent être pris en compte.

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