Rapport de recherche sur l'industrie : Stratégie de sélection quantitative de produits Blockchain

Le trading sur le marché lui-même est un travail plutôt ennuyeux et extrêmement professionnel. Si les investisseurs veulent réaliser des bénéfices dans la transaction par eux-mêmes, ils doivent investir beaucoup d'énergie. Par conséquent, il est relativement sûr de confier des opérations à des professionnels et peut obtenir des rendements plus élevés. .méthode de revenu. Cet article présentera brièvement aux investisseurs comment déterminer quels produits de fonds ou produits quantitatifs vous conviennent le mieux. Selon les différentes préférences de risque des investisseurs, le comportement d'investissement est différent, il existe donc une division des types d'investisseurs. Conservateur. Le coefficient de risque des investisseurs conservateurs est extrêmement faible, et ils se concentrent principalement sur la sécurité des fonds.L'objectif de leur gestion financière est plus de préserver la valeur que d'augmenter la valeur. robustesse. Les investisseurs stables ont une préférence pour le risque neutre, ils ont une certaine tolérance au risque et ils ont certaines inquiétudes quant à la sécurité du principal tout en recherchant des bénéfices stables. Les investisseurs prudents préfèrent les produits avec des risques modérés et des rendements modérés. genre équilibré. Les investisseurs équilibrés sont plus rationnels, ils ne sont ni à la recherche de risques ni averses au risque. Comparé aux deux premiers, l'investissement équilibré a une recherche de revenu relativement plus élevée. Agressif et Agressif. Ces deux types d'investisseurs ont les exigences de rendement les plus élevées, atteignant généralement plus de 10 %. Ils comprennent et peuvent accepter les risques élevés associés à des rendements élevés. Zhou Yanli, membre du Comité national de la Conférence consultative politique du peuple chinois : La blockchain a formé trois effets d'application majeurs dans le secteur de l'assurance : Zhou Yanli, membre du Comité national de la Conférence consultative politique du peuple chinois et ancien vice-président du La Commission chinoise de réglementation des assurances, a déclaré que l'intégration en profondeur de la blockchain, de l'intelligence artificielle, de la technologie émergente des mégadonnées et de l'industrie de l'assurance, Un effet très évident a été obtenu. À l'heure actuelle, la blockchain a essentiellement formé trois effets d'application majeurs dans l'industrie de l'assurance : premièrement, créer un nouveau modèle d'interconnexion, ouvrir horizontalement l'intérieur de l'industrie de l'assurance, ouvrir la connexion entre l'industrie et d'autres chaînes industrielles. verticalement, et pour combler le fossé entre les institutions. Les barrières de données entre elles réalisent le lien et l'intégration des ressources. Le second est de remodeler les fondements de l'assurance-crédit, et les scénarios d'application sont constamment enrichis, aidant l'ensemble de la filière à construire un système basé sur le mécanisme et la sécurité du crédit. Le troisième est de construire un écosystème gagnant-gagnant pour les transactions de l'industrie. Par exemple, la bourse d'assurance de Shanghai utilise la technologie de la chaîne de blocs pour s'autonomiser. Cet effet d'application se traduit par l'amélioration de l'efficacité du marché, la prévention des risques de marché et la construction d'une chaîne efficace du secteur de l'assurance. (China Economic Herald) [2020/5/20] Les investisseurs ne peuvent choisir des produits de revenu qui répondent à leurs propres exigences que s'ils connaissent clairement leurs préférences en matière de risque. Chaque fonds ou produit quantitatif aura son propre cycle de profits et pertes en raison de stratégies et de préférences de risque différentes. Cet article aidera les investisseurs à juger de la situation globale des fonds ou des produits quantitatifs à partir de 3 grandes dimensions et de 12 petites dimensions, et aidera les investisseurs à choisir des cibles d'investissement plus adaptées à leurs préférences en matière de risque. Nouvelles sur la qualification des managers | Ripple Labs élargit son équipe de réglementation mondiale pour améliorer la réputation de l'industrie de la blockchain : la société de technologie financière Ripple Labs (Ripple Labs) ouvre un nouveau bureau à Washington, D.C. et élargit son équipe de réglementation mondiale, Craig Phillips, ancien conseiller du secrétaire au Trésor américain a également rejoint Conseil d'administration de Ripple. Ripple Labs a déclaré que cette décision visait à attirer les régulateurs et à améliorer l'influence et la réputation de l'industrie de la blockchain. (EthereumWorldNews)[2019/10/23] Le risque de crédit, le style d'investissement et la stabilité des fonds ou des produits quantitatifs peuvent être déterminés par les qualifications des gestionnaires. Un excellent gestionnaire peut aider les investisseurs à obtenir des rendements relativement stables dans un marché imprévisible, et son expérience passée en matière d'investissement jouera également un rôle très important dans son fonctionnement actuel de fonds ou de produits quantitatifs. Échelle de gestion totale L'échelle de gestion totale se concentre principalement sur deux points. Le premier point est l'importance des fonds gérés par les gestionnaires. Plus l'échelle de gestion totale des fonds est grande, plus les investisseurs ont confiance dans le gestionnaire. Plus le risque de crédit est élevé, plus le risque de crédit est faible. Le deuxième point est de faire attention au nombre de fonds ou de produits quantitatifs que le gestionnaire gère.Plus il y en a, mieux c'est, la gestion de trop de fonds ou de produits quantitatifs peut distraire l'attention du gestionnaire, le rendant incapable de se concentrer sur un certain fonds ou produit. Quantifier le fonctionnement du produit, de sorte que le taux de rendement et la stabilité idéaux ne puissent pas être atteints. Voix | Médias étrangers : L'industrie européenne de la blockchain est en plein essor : Selon Shifted, l'industrie européenne de la blockchain est en plein essor, principalement au Royaume-Uni, en Allemagne, en Suisse et en Espagne, qui sont des pays où sont implantées les sociétés mondiales de blockchain. Numéro. Les sociétés de blockchain basées à Londres ont à elles seules levé plus d'un milliard de dollars de capitaux propres depuis 2013, selon les données; le deuxième chiffre le plus élevé derrière San Francisco. Cela inclut certains grands échanges cryptographiques, notamment Bitsamp, qui a été acquis l'année dernière pour 400 millions de dollars, et Elliptic, basé au Royaume-Uni, qui a récemment levé 23 millions de dollars. [2019/10/11] Parcours et années d'expérience du gestionnaire À travers le parcours du gestionnaire, nous pouvons voir la capacité professionnelle et le style de fonctionnement du gestionnaire. Aidez les investisseurs à choisir leur propre style de gestion. Les gestionnaires ayant une formation professionnelle ont généralement une théorie solide et un style stable. Les managers qui ont rompu avec les pratiques de trading du marché seront plus radicaux et aimeront prendre un avantage oblique. Le style du gestionnaire se reflétera dans le fonctionnement du fonds, afin que les investisseurs comprennent le parcours du gestionnaire du fonds afin de choisir un style qui leur convient. Les années d'expérience du gestionnaire permettent de juger de l'expérience du marché du gestionnaire. Un gestionnaire ayant une riche expérience du marché sera plus rationnel face aux changements imprévisibles des tendances du marché et, en même temps, fera de meilleurs jugements, ce qui peut garantir que l'ensemble du fonds Ou quantifier la stabilité de fonctionnement du produit. Voix | Ancien directeur de la technologie de Coinbase : les crypto-monnaies vont changer l'industrie du capital-risque : Balaji Srinivasan, ancien directeur de la technologie de Coinbase et associé général de la société de capital-risque Andreessen Horowitz, estime que les crypto-monnaies apporteront des changements majeurs au monde de l'investissement. moyen de lever des capitaux, en faisant couler les capitaux comme de l'eau. Dans un tweet, Srinivasan a déclaré que les crypto-monnaies avaient le potentiel de transformer tout le monde en investisseur, et il a comparé les crypto-monnaies à l'avènement d'Internet, qui a rapidement transformé chaque utilisateur en éditeur de contenu, et les actifs numériques offrent la possibilité d'investir. et chaîne passionnante. "Tout ce capital est hors de captivité et coule comme de l'eau", a écrit Srinivasan, expliquant qu'il n'y a guère besoin pour les sociétés de crypto-monnaie de lever de grosses sommes d'argent "en temps réel". Cependant, les crypto-monnaies doivent encore faire leurs preuves en tant que méthode de collecte de fonds. L'animateur du podcast Bitcoin, Peter McCormack, a déclaré que les crypto-monnaies ont encore un long chemin à parcourir avant de pouvoir véritablement concurrencer directement le capital-risque. "Crypto a beaucoup à prouver comme moyen de collecter des fonds. Oui, cela peut offrir des opportunités pour plus d'argent, le capital peut couler comme de l'eau, mais : 1. Les freins et contrepoids des tours de capital-risque sont utiles ; 2. Idiots Beaucoup d'argent peut être collecté d'investisseurs inexpérimentés, 3. Le modèle d'incitation est foiré », a répondu McCormack. [2019/8/7] Analyse des données historiques du gestionnaire | La semaine dernière, 21 industries n'ont ancré et réservé que les revenus de l'industrie, et les revenus de l'industrie de l'économie du partage ont été au plus bas pendant deux semaines consécutives : selon les données de TokenInsight, la semaine dernière a reflété la performance globale de l'industrie de la blockchain La valeur moyenne de l'indice TI était de 740,33 points, soit une baisse de 15,57 points (-2,06 %) par rapport à la semaine précédente ; la valeur moyenne de l'indice général de plateforme TIG était de 766,84 points, soit une baisse de 18,78 points (-2,39%) par rapport à la semaine précédente. 80% des 1 347 jetons répertoriés la semaine dernière ont chuté, avec un rendement hebdomadaire moyen de -8,62%. Selon les statistiques de classification des industries, parmi les 21 industries, seul le taux de rendement hebdomadaire de l'industrie d'ancrage et de réserve (calculé par la valeur marchande totale) a montré une tendance à la hausse (+2,56 %), et le nombre d'industries en hausse représentait 4,76 %. La monnaie de paiement (-4,85 %) a le deuxième rendement hebdomadaire le plus élevé et l'industrie de la communication (-6,64 %) se classe au troisième rang. Les trois principales industries avec les plus fortes baisses sont l'économie du partage (-26,54), les prévisions (-15,83 %) et les soins de santé (-15,66 %). Parmi eux, le classement des revenus hebdomadaires de l'industrie de l'économie de partage est au plus bas depuis deux semaines consécutives, l'application de l'industrie est relativement lente et les performances du marché ne sont pas bonnes. [2018/7/16] Le style d'investisseur et la rentabilité du gestionnaire peuvent être jugés à travers les données historiques du gestionnaire. À l'heure actuelle, les stratégies d'investissement dans le secteur du capital-investissement de mon pays peuvent être grossièrement divisées en huit types : stratégie d'actions, stratégie macro, stratégie de portefeuille, stratégie composée, axée sur les événements, valeur relative, contrats à terme gérés et titres à revenu fixe. Et ces stratégies sont également courantes sur le marché des devises numériques, de sorte que les objets d'investissement de diverses stratégies sont différents, la durée de détention est différente et la performance de la performance est également différente. Et lorsque l'on observe les données historiques du gérant, il faut zoomer sur la période d'observation. Mais dans le cas d'un gros marché baissier, la performance reste exceptionnelle, alors le gérant sera recherché par les investisseurs du marché. Situation de base La situation de base d'un fonds ou d'un produit quantitatif est de juger plus spécifiquement du style d'investissement et des revenus du produit. Taille de l'actif d'un fonds ou d'un produit quantitatif La taille de l'actif d'un fonds ou d'un produit quantitatif peut déterminer dans une certaine mesure le style d'investissement du produit. Plus la taille de l'actif est importante, plus le style d'investissement sera stable, tandis que plus l'actif taille sera, plus le style d'investissement sera stable et se rapprochera du style de trading du fonds. Dans le même temps, plus l'échelle d'actifs du fonds ou du produit quantitatif représente l'actif total géré par le gestionnaire, plus le gestionnaire y consacrera d'énergie et le produit sera plus proche du style d'investissement du gestionnaire . Par exemple, dans les variétés de produits quantitatives suivantes, la tendance de la valeur nette des produits avec une échelle de gestion de 2 BTC fluctue considérablement, tandis que la fluctuation de la tendance de la valeur nette des produits avec une échelle de gestion de plus de 100 BTC est relativement faible, mais le taux de rendement sera plus faible que le petit produit de l'échelle de la valeur nette. Direction de l'allocation d'actifs Le marché des devises numériques lui-même est un marché avec de grandes fluctuations des prix du marché, et les fluctuations des prix des petites devises sont encore plus importantes. Par conséquent, l'allocation d'actifs montre dans une certaine mesure l'agressivité du fonds ou du produit quantitatif, et le risque et le rendement sont proportionnels au processus de transaction. Ainsi, si un produit choisit une grande proportion d'investissement dans de petites devises, alors le rendement du produit et rendement Le retrait fluctuera considérablement, et ce type de produit est plus adapté aux investisseurs actifs et radicaux. Situation des revenus Le reflet le plus intuitif de la qualité d'un fonds ou d'un produit quantitatif est la situation des revenus, et la situation des revenus est généralement exprimée à travers deux aspects, l'un est la valeur nette unitaire du produit, et l'autre est la valeur nette cumulée de le produit. La valeur nette par part fait référence à la valeur nette par action du produit, qui est égale au solde de l'actif total du fonds moins le passif total et divisé par le nombre total d'actions du fonds. La valeur nette cumulative est basée sur la valeur nette de la part plus les dividendes et fractionnements accumulés depuis la création du fonds. En observant la valeur nette unitaire et la valeur nette cumulée, la rentabilité et la volonté de dividende du produit peuvent être clarifiées, mais le cycle d'observation doit être étendu autant que possible au cours du processus d'observation. Plus le cycle est long, meilleure est la capacité réelle de le produit peut être pleinement exprimé. Se connecter à la période de temps de la plate-forme quantitative de consensus standard La plate-forme quantitative de consensus standard est une véritable API d'accès à des fonds ou à des produits quantitatifs pour aider les investisseurs à effectuer une supervision et une observation tierces. Contrairement à certaines autres plateformes d'affichage de produits quantitatifs, elles ne font qu'aider à faire connaître et promouvoir les produits, sans données réelles et sans crédibilité. Par conséquent, plus le délai de connexion du produit à la plate-forme quantitative consensuelle standard est long, plus il peut confirmer l'authenticité et la stabilité de ses données, et prouver ses avantages et ses risques. Et plus le délai de connexion d'un fonds ou d'un produit quantitatif à la plate-forme quantitative consensuelle standard est long, plus le risque de crédit du produit est faible, et tous les rendements et risques sont déterminés par le style d'investissement du gestionnaire. Comparaison avec l'évolution d'autres cibles d'investissement Il est difficile de refléter la véritable performance du produit en regardant simplement les revenus d'un fonds ou d'un produit quantitatif, elle doit être confirmée en comparant avec d'autres produits et indices boursiers ayant le même style d'investissement . Réaliser de bonnes performances pendant un marché haussier n'indique pas nécessairement la solidité de la rentabilité du gestionnaire, mais si la performance est toujours exceptionnelle dans un marché baissier, alors le gestionnaire sera recherché par les investisseurs du marché. Buffett a dit un jour que vous ne saurez qui nage nu qu'après le reflux de la marée, les investisseurs doivent donc se concentrer sur la relation entre le produit et la situation globale du marché, plutôt que de se concentrer uniquement sur ce produit. La préférence de risque est d'aider les investisseurs à évaluer les risques que vous pouvez prendre lorsque vous choisissez d'investir dans un fonds ou un produit quantitatif. Lorsque les investisseurs comprennent le risque du fonds, il sera plus utile pour la prochaine décision d'investissement. Le retracement maximal au cours de l'année écoulée est la valeur maximale de la plage de retracement du rendement lorsque la valeur nette du produit atteint le point le plus bas à n'importe quel point historique de la période sélectionnée. Le prélèvement maximal est utilisé pour décrire la pire situation possible après l'achat d'un produit. Le maximum drawdown est un indicateur de risque important, qui est plus important que la volatilité pour les hedge funds et les transactions de stratégie quantitative. Volatilité au cours de l'année écoulée La volatilité est la volatilité des prix des actifs financiers, une mesure de l'incertitude des rendements des actifs, et est utilisée pour refléter le niveau de risque des actifs financiers. Plus la volatilité est élevée, plus la fluctuation des prix des actifs financiers est violente, plus l'incertitude du rendement des actifs est forte ; plus la volatilité est faible, plus la fluctuation des prix des actifs financiers est douce, plus la certitude du rendement des actifs est forte. Le ratio de retracement des revenus de l'année écoulée est généralement utilisé conjointement avec le taux de retracement du capital et le taux de rendement du capital, qui appartient à la catégorie des ratios de profit et de perte en capital. Il ne suffit pas de regarder le taux de rendement du capital, mais aussi dépend du taux de retracement du capital Si le taux de rendement du capital Si le ratio est de 85 % et le taux de retracement est de 10 %, alors le rapport rendement sur retracement : taux de rendement du capital/taux de retracement du capital = 8,5, le ratio est idéal, et plus le ratio est grand, plus la rentabilité du produit est forte. Ratio de levier des fonds ou des produits quantitatifs Le ratio de levier des fonds ou des produits quantitatifs aide les investisseurs à juger du style d'investissement des investisseurs dans le produit, qu'il soit agressif ou conservateur. Plus le ratio de levier est élevé, plus le style d'investissement du produit est agressif. Le risque correspondant sera plus élevé. Plus le ratio de levier est faible, plus le style d'investissement du produit est conservateur et les rendements correspondants peuvent ne pas être particulièrement élevés. Cela permet aux investisseurs de choisir plus facilement leurs propres objectifs d'investissement. Les investisseurs doivent déterminer clairement leurs propres préférences en matière de risque et choisir des fonds ou des produits quantitatifs qui répondent à leurs propres préférences en matière de risque, et les données pertinentes des fonds ou des produits quantitatifs peuvent fondamentalement exprimer pleinement le style d'investissement du produit. Avec le développement continu du marché, de plus en plus de produits seront lancés et présentés au choix des investisseurs, et les contreparties sur le marché deviendront de plus en plus professionnelles. Méfiez-vous des activités financières illégales sous la bannière de la blockchain et des nouvelles technologies. Le consensus standard résiste résolument à l'utilisation de la blockchain pour la collecte de fonds illégale, les schémas pyramidaux en réseau, les ICO et diverses variantes, la diffusion de mauvaises informations et d'autres activités illégales

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